Significado Da Exposição Forex Não Coberta Na Fotografia

Exposição forex não coberta: RBI prescreve provisionamento rigoroso para os bancos Para evitar que os bancos ofereçam facilidades de crédito a empresas que se abstenham de cobertura adequada contra riscos cambiais, o Reserve Bank of India (RBI) prescreveu provisionamento adicional para credores. Também prescreveu uma maneira pela qual as perdas incorridas em exposição cambial não coberta devem ser calculadas. De acordo com estimativas, cerca de metade da exposição cambial do setor corporativo não está coberta. Os passivos das empresas aumentarão se a rupia se depreciar substancialmente em relação ao dólar e a capacidade de manutenção de seus empréstimos diminuir, o que poderá afetar os bancos. De acordo com as normas finais sobre a exposição corporativa não coberta lançada pela RBI na quarta-feira, os bancos devem fornecer 80 pontos base na exposição de crédito total além do requisito padrão de provisionamento se a perda provável for superior a 75%. Para tais perdas, um peso de risco adicional de 25 por cento também foi prescrito. A RBI disse que se a perda provável fosse até 15 por cento, nenhuma provisão adicional era necessária. Para perdas de 15-30 por cento, o requisito de provisionamento adicional será de 20 pontos base, de 30-50 por cento 40 pontos base e de perda provável de 50-75 por cento, o provisionamento adicional será de 60 pontos base. As normas adicionais de provisionamento e peso de risco entrarão em vigor a partir de 1 de abril de 2014. Embora os bancos tenham sido solicitados a monitorar mensalmente a exposição cambial não coberta, eles devem calcular os requisitos adicionais de provisionamento e capital em uma base trimestral, em pelo menos. No entanto, durante períodos de alta volatilidade dólar-rupia, os cálculos podem ser feitos a intervalos mensais, segundo RBI. Para calcular a perda de agências estrangeiras e subsidiárias estrangeiras, a rupia deve ser substituída pela moeda do país em questão, disse a RBI. Uma vez que a implementação das diretrizes poderia dificultar a exposição a projetos em execução e a novas entidades que podem não ter dados sobre ganhos anuais antes de juros e amortização (Ebid), a RBI sugeriu que tais cálculos se baseiem no Ebid médio projetado para os três Anos a partir da data de início das operações comerciais. A provisão para essas exposições deve ser de pelo menos 20 pontos base. A depreciação acentuada da rupia em relação ao dólar nos últimos dois anos, particularmente após maio de 2013, levou o regulador a apresentar normas de provisionamento mais rigorosas. A rupia, no entanto, se estabilizou desde setembro de 2013, depois de atingir um mínimo histórico na última semana de agosto, seguindo uma série de medidas do governo e do RBI para atrair influxos e reduzir o déficit da conta corrente do país através de restrições às importações, particularmente ouro. Exposição forex não compensada: RBI prescreve provisionamento rigoroso para bancos Também prescreve a forma como a perda incorrida não está coberta. A exposição em moeda estrangeira deve ser calculada. Também prescreve a maneira pela qual a perda incorrida não está coberta. A exposição em moeda estrangeira deve ser calculada. Desestimular os bancos de fornecer facilidades de crédito para empresas que Abster-se de cobertura adequada contra riscos cambiais, o Reserve Bank of India (RBI) prescreveu provisionamento adicional para credores. Também prescreveu uma maneira pela qual as perdas incorridas em exposição cambial não coberta devem ser calculadas. De acordo com estimativas, cerca de metade da exposição cambial do setor corporativo não está coberta. Os passivos das empresas aumentarão se a rupia se depreciar substancialmente em relação ao dólar e a capacidade de manutenção de seus empréstimos diminuir, o que poderá afetar os bancos. De acordo com as normas finais sobre a exposição corporativa não coberta lançada pela RBI na quarta-feira, os bancos devem fornecer 80 pontos base na exposição de crédito total além do requisito padrão de provisionamento se a perda provável for superior a 75%. Para tais perdas, um peso de risco adicional de 25 por cento também foi prescrito. A RBI disse que se a perda provável fosse até 15 por cento, nenhuma provisão adicional era necessária. Para perdas de 15-30 por cento, o requisito de provisionamento adicional será de 20 pontos base, de 30-50 por cento 40 pontos base e de perda provável de 50-75 por cento, o provisionamento adicional será de 60 pontos base. As normas adicionais de provisionamento e peso de risco entrarão em vigor a partir de 1 de abril de 2014. Embora os bancos tenham sido solicitados a monitorar mensalmente a exposição cambial não coberta, eles devem calcular os requisitos adicionais de provisionamento e capital em uma base trimestral, em pelo menos. No entanto, durante períodos de alta volatilidade dólar-rupia, os cálculos podem ser feitos a intervalos mensais, segundo RBI. Para calcular a perda de agências estrangeiras e subsidiárias estrangeiras, a rupia deve ser substituída pela moeda do país em questão, disse a RBI. Uma vez que a implementação das diretrizes poderia dificultar a exposição a projetos em execução e a novas entidades que podem não ter dados sobre ganhos anuais antes de juros e amortização (Ebid), a RBI sugeriu que tais cálculos se baseiem no Ebid médio projetado para os três Anos a partir da data de início das operações comerciais. A provisão para essas exposições deve ser de pelo menos 20 pontos base. A depreciação acentuada da rupia em relação ao dólar nos últimos dois anos, particularmente após maio de 2013, levou o regulador a apresentar normas de provisionamento mais rigorosas. A rupia, no entanto, se estabilizou desde setembro de 2013, depois de atingir um mínimo histórico na última semana de agosto, seguindo uma série de medidas do governo e do RBI para atrair influxos e reduzir o déficit da conta corrente do país através de restrições às importações, particularmente ouro. Bsmedia. business-standardmediabswapimagesbslogoamp. png 177 22 Exposição forex não coberta: o RBI prescreve provisionamento rigoroso para os bancos Também prescreve a maneira pela qual a perda incorrida não está coberta. A exposição em moeda estrangeira deve ser calculada. Desestimular os bancos de fornecer facilidades de crédito para empresas que se abstenham de cobertura adequada contra moeda Riscos, o Reserve Bank of India (RBI) prescreveu provisionamento adicional para credores. Também prescreveu uma maneira pela qual as perdas incorridas em exposição cambial não coberta devem ser calculadas. De acordo com estimativas, cerca de metade da exposição cambial do setor corporativo não está coberta. Os passivos das empresas aumentarão se a rupia se depreciar substancialmente em relação ao dólar e a capacidade de manutenção de seus empréstimos diminuir, o que poderá afetar os bancos. De acordo com as normas finais sobre a exposição corporativa não coberta lançada pela RBI na quarta-feira, os bancos devem fornecer 80 pontos base na exposição de crédito total além do requisito padrão de provisionamento se a perda provável for superior a 75%. Para tais perdas, um peso de risco adicional de 25 por cento também foi prescrito. A RBI disse que se a perda provável fosse até 15 por cento, nenhuma provisão adicional era necessária. Para perdas de 15-30 por cento, o requisito de provisionamento adicional será de 20 pontos base, de 30-50 por cento 40 pontos base e de perda provável de 50-75 por cento, o provisionamento adicional será de 60 pontos base. As normas adicionais de provisionamento e peso de risco entrarão em vigor a partir de 1 de abril de 2014. Embora os bancos tenham sido solicitados a monitorar mensalmente a exposição cambial não coberta, eles devem calcular os requisitos adicionais de provisionamento e capital em uma base trimestral, em pelo menos. No entanto, durante períodos de alta volatilidade dólar-rupia, os cálculos podem ser feitos a intervalos mensais, segundo RBI. Para calcular a perda de agências estrangeiras e subsidiárias estrangeiras, a rupia deve ser substituída pela moeda do país em questão, disse a RBI. Uma vez que a implementação das diretrizes poderia dificultar a exposição a projetos em execução e a novas entidades que podem não ter dados sobre ganhos anuais antes de juros e amortização (Ebid), a RBI sugeriu que tais cálculos se baseiem no Ebid médio projetado para os três Anos a partir da data de início das operações comerciais. A provisão para essas exposições deve ser de pelo menos 20 pontos base. A depreciação acentuada da rupia em relação ao dólar nos últimos dois anos, particularmente após maio de 2013, levou o regulador a apresentar normas de provisionamento mais rigorosas. A rupia, no entanto, se estabilizou desde setembro de 2013, depois de atingir um mínimo histórico na última semana de agosto, seguindo uma série de medidas do governo e do RBI para atrair influxos e reduzir o déficit da conta corrente do país através de restrições às importações, particularmente ouro. Bsmedia. business-standardmediabswapimagesbslogoamp. png 177 22Net Exposição O que é exposição líquida A exposição líquida é a diferença percentual entre uma exposição hedge fundrsquos longa e curta. A exposição líquida é uma medida da medida em que uma bolsa de negociação fundrsquos está exposta a flutuações do mercado. O gestor de fundos de hedge ajustará a exposição líquida de acordo com a perspectiva de investimento ndash bullish, bearish ou neutral. Um fundo tem uma exposição longa líquida se o valor percentual investido em posições longas exceder o valor percentual investido em posições curtas e tiver uma posição líquida curta se posições curtas excederem posições longas. Se a porcentagem investida em posições longas é igual ao investimento em posições curtas, isso se chama estratégia de mercado neutro, pois a exposição líquida é zero. BREAKING Down Exposição líquida Uma baixa exposição líquida não indica necessariamente um baixo nível de risco, uma vez que o fundo pode ter uma alavanca significativa. Por esta razão, a exposição bruta (exposição curta de exposição longa) também deve ser considerada, uma vez que as duas medidas em conjunto fornecem uma melhor indicação de uma exposição global fundrsquos. Por exemplo, um fundo com uma exposição longa líquida de 20 poderia se referir a qualquer combinação de posições longas e curtas ndash 30 longas e 10 curtas, 60 longas e 40 curtas, ou mesmo 80 longas e 60 curtas. A exposição bruta indica a porcentagem dos ativos do fundrsquos que foram implantados e se a alavancagem está sendo usada. Um fundo com uma exposição longa líquida de 20 e exposição bruta de 100 é totalmente investido. Tal fundo teria um menor nível de risco do que um fundo com uma exposição longa líquida de 20 e exposição bruta de 180 (ou seja, exposição longa 100 menos exposição curta 80), uma vez que o último possui um grau substancial de alavancagem. Embora um menor nível de exposição líquida diminua o risco de o portfólio de fundos ser afetado pelas flutuações do mercado, esse risco também depende dos setores e mercados que constituem as posições longas e curtas do fundrsquos. Idealmente, as posições longas do fundrsquos devem apreciar, enquanto suas posições curtas devem diminuir em valor (permitindo que as posições curtas sejam fechadas com lucro). Mesmo que as posições longas e curtas movam-se para cima ou para baixo juntas ndash no caso de um amplo avanço do mercado ou declínio, respectivamente, o fundo ainda pode gerar lucro em seu portfólio global, dependendo do grau de exposição líquida. No entanto, se as posições longas diminuírem em valor enquanto as posições curtas aumentam de valor, o fundo pode encontrar-se fazendo uma perda, cuja magnitude dependerá novamente da exposição líquida.